Fx Alternativ Kassaflödes

En säkring med valutakurs eller råvarutillgångar eftersom säkringsinstrumentet kan behandlas som antingen ett verkligt värde eller kassaflödessäkring beroende på risken som säkras. Exponeringen under ett verkligt värde och kassaflödessäkring är annorlunda genom att det föreligger en verkligt värderisk om verkligt värde kan förändras för antingen en redovisad tillgångsansvar eller ett ej erkänt fast åtagande och en kontantflödesrisk föreligger om mängder av framtida kassaflöden som kan påverka resultatet kan förändras. Till exempel om den säkrade posten är en redan redovisad fordran denominerade i en utländsk valuta skulle det vara en fair value hedge Tvärtom, om den säkrade risken är exponering för variation i förväntade framtida kassaflöden hänförliga till en viss valutakurs eller råvarupris, skulle hedge klassificeras som kassaflödessäkring. för verkligt värde och kassaflödessäkring är annorlunda I praktiken finns det fler kassaflödessäkringar med alternativ och det är vad återstoden av denna tekniska översikt kommer att fokusera på för furt hennes diskussioner. Ett kritiskt krav innan man kan tillämpa säkringsredovisning är den analys som stöder bedömningen av säkringseffektivitet. För kassaflödessäkringar används vanligtvis hypotetisk derivatmetod där effektiviteten beräknas genom att jämföra förändringen i säkringsinstrumentet och förändringen i Ett perfekt effektivt hypotetiskt derivat FAS 133 har specificerat de villkor som det hypotetiska derivatet ska uppfylla enligt följande. De hypotetiska kritiska termerna, såsom begreppsmässigt belopp, underliggande och förfallodatum etc, matchar helt och hållet de relaterade villkoren i den säkrade prognostiserade transaktionen. Strike of Säkringsalternativet matchar den angivna nivån bortom eller inom vilken företagets exponering säkras. Den hypotetiska s inflödet utflöde vid dess löptid fullständigt kompenserar förändringen i den säkrade transaktionens kassaflöden för risken som säkras och. The hypotetiska kan utövas bara vid ett enda datum. När du värderar ett alternativ är det bekvämt att brea K det ner i inneboende värde och tidvärde Det inbördes värdet av ett FX - eller råvarumöjlighet kan beräknas med antingen spoträntan eller framåtkursen och tidsvärdet är bara något värde av alternativet annat än det inneboende värdet. Exempel på Euro USD Alternativ Intrinsic och Time Value. For kassaflödessäkringar med optioner, ger US GAAP mer flexibilitet än IFRS IFRS kräver att det inneboende värdet separeras från tidvärdet av ett alternativ och endast det inneboende värdet ingår i hedgeförhållandet kravet innebär att effektiviteten bedöms utifrån förändringar i alternativet s inneboende värde endast antingen spot eller forward-innehav kan användas Å andra sidan tillåter US GAAP ett företag flexibiliteten att välja mellan att bedöma effektiviteten baserat på totala förändringar i alternativ s verkligt värde inklusive tidsvärde och bedömning av effektivitet baserad på förändringar i inneboende värde exklusive tidsvärde. Till följd av olika värden kan bedömningen av ef Frekvensen kan baseras på. Årsredovisningen skulle se annorlunda ut. När tidvärdet exkluderas från hedgeförhållandet baseras bedömningen av effektivitet endast på förändringar i inneboende värde. Förändringen av tidvärdet skulle redovisas i resultaträkningen och resultera i ökad resultatvolatilitet. Men IFRS och US GAAP tillåter att ange ett köpta alternativ eller en kombination av köpta optioner som säkringsinstrument. Ett skriftligt alternativ kan inte vara ett säkringsinstrument, såvida inte det anges som en motgång av ett köpoption och följande villkor är uppfyllda . Ingen nettopremie mottas antingen vid start eller under optionsoptionernas livslängd. Exklusive strejkpriserna är de kritiska villkoren för det skriftliga alternativet och det köpta alternativet samma underliggande valutavaluta, löptid, etc. Notalt belopp av det skriftliga alternativet är inte större än det nominella beloppet för det köpta alternativet. Din användning av informationen i denna artikel är på egen risk Informationen i denna artikel tillhandahålls på grundval av och utan någon representation, skyldighet eller garanti från FINCAD av något slag, vare sig det är uttryckligt eller underförstått. Vi hoppas att sådan information kommer att hjälpa dig, men den ska inte användas eller åberopas som En ersättning för din egen självständiga forskning. För mer information eller en anpassad demonstration av den senaste versionen av FINCAD Analytics Suite, kontakta en FINCAD-representant. Utförandet av kontantflödesanalysen. En rad på arbetsbladet kan inte ingå i egen beräkning. Kassaflödesprocessen använder sig av ett arbetsbladsmall där du definierar de linjer som krävs för ditt kassaflödesanalys med hjälp av elementdefinitionerna för att ange data och beräkningar bakom kassaflödesanalyslinjerna och använda datakälladefinitioner för att identifiera källa till kassaflöde Data, t. ex. transaktions - eller huvudbokstabeller. Du skapar kassaflödesarket i formatet för önskat slutresultat, vilket är ditt kassaflödesstatistik ement själv Du kan lägga till rader på flera nivåer, radera eller ändra linjebeskrivningar och bestämma den relativa nivån för en rad i arbetsarkhierarkin. Varje rad i kassaflödesanalysen kan helt enkelt vara en etikett eller använda ett element eller en grupp av rader Objekt som du definierar för kassaflödesanalysen för din organisation. Exempelvis kan en rad märkta Kvitton från kunder ha en definition för linjen som innehåller detaljer, t. ex. dess datakälla, om linjen själv härrör från en kombination av andra element och dess beräkningsföljd När du lägger till eller ändrar linjer och element definierar du sekvensen för att använda dem samt beräkningarna. Du kan också definiera sammanfattande linjer för totalsummor och subtotaler. Du kan identifiera en rad med ett manuellt element som ska användas För information som du vill ange manuellt eftersom den inte ska genereras automatiskt från underliggande transaktions - eller huvudbokstabeller. Du definierar också de datakällor som ska användas för Datainsamling Till exempel kan datakällan för kvittot från kundlinjen innefatta en beräkning med användning av försäljningen och förändringen i kundfordringsbalansen för den aktuella perioden som rapporteras som bestämd utgående från information som härrör från ledgardistabellen. Som ett annat exempel kan intäkter från försäljning av anläggningstillgångar härledas från tillgångsförvaltningsbokföringens inmatningstabeller i stället för stora företag eftersom de anläggningstillgångskonton innehåller både försäljning och betalning för tillgångar som separata belopp i PeopleSoft Asset Management. Datakällor är tillgängliga Baserad på befintliga PeopleSoft-produkter och stödd funktionalitet Du kan lägga till ytterligare datakällor, men PeopleSoft rekommenderar användningen av bokföringsbokföringen, kapitalförvaltningen och treasury transaktionstabeller. Användning av transaktionstabeller i andra generaldirektorsystem, såsom skulder och fordringar, kan orsaka Prestandaproblem, eftersom volymen växer under hela rapporteringsperioden. Efter specificering omfattningen och tidslinjen för kassaflödesanalysen kan du köra kassaflödesanalysprocessen för att dra data från de definierade datakällorna och skapa ett övergångsnät enligt dina elementdefinitioner. Kontantflödesanalysprocessen fyller övergångsnätet på elementnivå, Som sedan sammanfattas i arbetsbladet. Med lämplig inställning kan du köra processen för att dra data från en konsoliderad position och använda ledgeruppsättningar och relaterad funktionalitet kan du också ta emot översättningar för flera valutor för att skapa ett konsoliderat kassaflödesanalys som involverar multinationella divisioner. Du kan producera kassaflödesanalysen genom att hämta arbetsbladet till MicroSoft Excel genom att utföra skrivkommandot från webbläsaren. Dessutom kan du använda verktyget Utskriftsalternativ så att du kan skriva ut uppgifter från arbetsbladets definition och se uttalandet från perspektivet på kalkylbladslinjerna som visar Detaljerna om hur varje rad har definierats och vilka element som line item references. Setup och Processing Flow. Detta diagram visar hur kassaflödesanalys skapas och bearbetar funktionalitet på en hög nivå. Image inställning av kassaflödesanalys och processflöde. Cash Flow Statement Process Flow. This lista visar de grundläggande installations - och behandlingsstegen, Komponenter som används, kortfattade beskrivningar och associerar dessa med de numrerade stegen i det föregående diagrammet. Med uppsatser för kassaflödesanalyser kan du ange mer än en huvudbok för en affärsenhet eller flera affärsenheter och stora bokstäver för en kassaflödesanalys. ChartField-värde Uppsättningar gör att du kan ge ramen för ChartFields för ett element genom att mata in valda värden eller ChartField trees. Använd de tre resterande komponenterna för installation, ändra inställningar och skapa nya kalkylblad eller kopiera befintliga kalkylblad med hjälp av funktionen Kopiera kalkylark på kalkylblad page.2 Process kontantflödesarket. Unvänd Komponenten Worksheet FRWORKSHEET och GL Cash Flow Statement FRCALCULATE ap Plication engine process. From arbetsbladskomponenten kan du köra kontantflödesberäkningsprocessen.3 Granska resultat och skriv ut kassaflödesanalysen. Använd Arbetsblad FRWORKSHEET och Transition Grid FRTRANSITIONGRID components. Printing kan göras med funktionen Utskrivbar sida i arbetsbladet Från webbläsaren. Du kan också skriva ut med Transition Grid-sidan för att ge en mer detaljerad granskningsväg av de beräknade saldorna. 4 Gör justeringar för datakällor. Använd komponenter i olika PeopleSoft-applikationer. Använd komponenter som skapar och uppdaterar bokföringen eller källans transaktion Tabeller Till exempel kan du behöva göra justeringar med hjälp av komponenterna som är associerade med Journal Entry, Edit och Post processes.5 Gör slutanpassning direkt till kassaflödesarket. Använd komponenten Worksheet FRWORKSHEET. Anmäl justeringar som inte stöds av data Källor som redan finns i systemet. Cash Flow Worksheet. Using kalkylbladet kan du definiera, granska och skriva ut kassaflödetillståndet Ment. You kan skapa strukturen i ditt kalkylblad genom att lägga till och ändra eller radera linjer från kalkylbladen för den direkta eller indirekta metoden som levereras som provdata. Stöd för de två metoderna är inneboende i inställningen av kalkylbladets struktur och underliggande Inställning som du skapar. Använd den grundläggande kalkylarkmallen för att skapa helt nya kalkylblad. Den grundläggande mallen innehåller också rubrikrubriker för balansräkning och resultaträkning. Du kan behålla dessa om du vill expandera kalkylbladet med de extra linjer som krävs och inkluderade Information för de andra finansiella rapporterna eller du kan ta bort dem och visa endast kassaflödesanalyslinjerna. Om du etablerar strukturen för ditt kassaflödesanalys måste varje rad definieras ytterligare genom att skapa och associera ett element med det eller genom att härleda Dess värde från andra rader, eller genom att definiera raden som en etikett som inte har något värde. I de flesta fall sammanfattar du alla detaljer rader till föräldraposter på högre nivåer men det kan finnas fall där du kan välja att lämna rader ensam men dölja dem från slutrapporten När du sparar arbetsbladet utfärdar processen ett varningsmeddelande för att varna om det finns sådana rader för att förhindra Oavsiktliga föräldralösa linjer. Systemet behåller automatiskt linjesekvens när du lägger till eller tar bort rader på arbetsbladet och systemet logiskt resekverger linjer efter dina ändringar. Du använder linjenummer när du ställer in beroenden mellan linjer till exempel om rad 10 i arbetsbladet definieras som Summan av raderna 5 till 9 kan dessa rader inte raderas förrän definitionen av rad 10 är modifierad. Om du lägger till en linje mellan raderna 5 och 9 justerar systemet automatiskt för att inkludera dessa ändringar i avledningen av rad 10. Ny linje läggs till ingår inte i avledningen av rad 10 När linjer läggs till, behålls deras relativa relation inte automatiskt. Du måste omdefiniera elementrelationerna efter gör linjärtillägg för eventuella nya rader läggas till. Du kan låsa specifika linjebelopp så att vidare bearbetning av uppräkningen inte räknar om den raden Du kan också låsa upp valda linjer om ett beroende existerar mellan rad 10 och rader 5 till 9 som Som beskrivits i det föregående exemplet låser låsningen av ledningen 10 också linjerna 5 till 9. Vidare följer exemplet med låsningsfunktionen, om linjen 10 ingår i beräkningen av andra linjer, såsom linjen 20 eller 25 i ett arbetsblad, Blir beroende av linje 10 och även på linjerna 5 till 9 Under dessa omständigheter låser upp någon av linjerna 5 till 9 inte bara linjen 10 utan även linjerna 20 och 25. Det följer också att låslinjen 20 eller 25 låser linjen 10 och linjerna 5 trough 9 Men låsa upp linjen 20 eller 25 låser inte upp en tidigare låst linje 10. Du kan dela format för kassaflödesanalys över affärsenheter och använda dem för konsoliderad rapportering av enheterna. Kalkylark ID identifierar specifikt kassaflöde Wo Rksheets Ett arbetsblad kan kopieras med hjälp av funktionen Kopiera kalkylblad och leverera ett nytt kalkylblad-ID och sedan ändra det för att passa olika redovisnings - och rapporteringskrav. Du kan också skapa olika versioner eller scenarier av ett kassaflödesanalys med hjälp av kopieringsfunktionen och specificera olika kalkylark ID. Multipla affärsenheter anges i form av ett affärsenhetsträd och resultaten kan presenteras av rapportenheten, som kan vara en av affärsenheterna eller en trädnod på vilken nivå som helst på arbetsbladet När rapportenheten är en trädnod, är de balanserade beloppen för linjeposter sammanfattade mängder av alla affärsenheter under det trädnoden. Övergångsnät. Övergångsnätet gör att du kan se resultaten av beräkningen av varje element när du producerar kassaflödesanalysen och När utlåtandet är klart kan transaktionsnätet skrivas ut med hjälp av Microsoft Excel för en exemplar av revisionspost. Reporera valuta och valutamarknaden Fx Adjustm Du kan behandla kassaflödesanalysen för en eller flera affärsenheter som har olika basvalutor med en eller flera ledgers. PeopleSoft Asset Management och Treasury-tabeller är också källor till kassaflödesanalysen. Transaktionsbeloppen måste vara tillgängliga i basvalutan för tillämpliga affärsenheter När en transaktionstransaktion för tillgångar uppstår i GBP konverteras den till normal transaktionstransaktion till basvaluta för den tillämpliga affärsenheten som i detta fall definieras som EUR och därefter till rapporteringsvalutan USD för Kassaflödesanalys Basvalutan är basen eller startpunkten för kassaflödesanalysen. Om källans basvaluta inte är densamma som rapporteringsvalutan krävs en översättning till rapporteringsvaluta med hjälp av funktionen Fx Justering, vilken använder Genomsnittliga räntor som föreskrivs i FASB - och IAS-reglerna. Om räckvidden är en affärsenhet och kassaflödesanalysen bygger på källan Data där basvalutan är lika med rapporteringsvalutan, är ingen justering för Fx nödvändig för de direkta eller indirekta metoderna Om räckvidden är baserad på konsoliderade affärsenheter och basvalutan för ledgers - eller transaktionstabellerna skiljer sig från rapporteringsvalutan, då är en översättning Är nödvändigt. När systemet utför en översättning gäller följande för alla element där basvalutan inte motsvarar rapporteringsvalutan. Beräkna öppningsbalansen genom att använda öppningsfrekvensen och fylla i startfältet i övergångsnätet med värdet. Beräkna Stängningsbalansen använder stängningsfrekvensen och fylla i slutändningsfältet på övergångsnätet med värdet. Beräkna variationen, vilket är slutbalansen minus startbalansen med medelhastigheten och fyll i fältet Variation på övergångsnätet med värdet . Varje element översätts om det behövs, och fxjusteringsvärdet visas bara vid övergångsregistret D-nivån för det här elementet. Fx-justeringen visas i komposit på kalkylbladets nivå för kontantelementet eftersom Fx-justeringen beräknas för kontantelementet vid förberedelse av den faktiska kassaflödesanalysen. Denna sammansatta Fx-justering visas på kalkylbladet med skillnaden Mellan början och slutande kassaflöde efter att flödena har lagts till och subtraheras Skillnaden mellan öppnings - och stängningskonton är sammansatt eller summan av flödena och det enskilda elementet Fx Adjustment. Data Source. You definierar datakällor som ska utnyttjas för datainsamling för att skapa ditt uttalande. Till exempel kommer datakällan för kassaflöden från kundlinjen från en beräkning med användning av försäljningen och förändringen i kundfordringsbalansen. Källan för information till dessa är bokföringen. Dock är intäkterna belopp Från försäljning av anläggningstillgångar är logiskt härledd från Asset Managements bokföringstillgångar eftersom anläggningstillgångarna har Ett nettotal för försäljning och betalning för tillgångar i ledgardabellerna. Provdatakällor levereras som provdata baserat på befintliga produkter och stödd funktionalitet. Elementet tillhandahåller fördefinierade beräkningsformat för olika typer av kassaflödesberäkningar som tillämpas på specifika data Källor för att komma fram till kassaflödesinformation för arbetsbladet. TimeSpans och kalendrar. Kashflödesbladet rapporterar årliga saldon baserat på As of Date som anges i kassaflödesarket När GL Cash Flow-processen körs bestämmer systemet Räkenskapsår baserat på datum för en affärsenhet Efter avgörande av räkenskapsåret hämtar systemet data för räkenskapsåret fram till datumets datum till exempel om datumets datum på kassaflödesbladet är 12 31 2000 data hämtas från den första perioden av räkenskapsåret fram till den 12 31 2000. Scenario 1 Om kalendern för affärsenheten råkar vara april till mars, hämtas data från april 2000 till december 200 0 i ovanstående exempel. Scenario 2 Om kalendern för affärsenheten är januari till december, hämtas data från januari 2000 till december 2000 i ovanstående exempel. Använd tidsintervall för att inkludera justeringsperioddata. Om affärsenheter inte delar Samma kalenderår måste du ta hänsyn till detta och göra justeringar i koncernens kassaflödesanalys för att kompensera skillnaderna. Uppdateringsperioddata rapporteras inte om ett lämpligt tidsintervall inte är definierat och anges på kassaflödesbladet Period 0 saldon är Alltid rapporterat på kassaflödesbladet, behöver du inte ange en tidsperiod på arbetsbladet för period 0-balans. Kalkylflödesräkning Recalculation. Any av följande ändringar gör de beräknade resultaten föråldrade eller synkroniserade med arbetsbladet och några eller alla rader måste omräknas. Dessa villkor kräver omräkning av arbetsbladet. När allt annat än beskrivningen ändras på en datakälla defi När sådana saker som datakälla, omvänd tecken, filter eller ChartField-värde sätts ändras för ett element. När nya effektiva daterade rader läggs till i ett element. När ändringar görs till ChartField används träd i ChartField-värdesatser. När Affärsenhetsträd som används i processomfånget ändras. När källdata uppdateras. För alla ovanstående ändringar är du ansvarig för att hålla reda på förändringarna och veta kontantflödespåverkan. Följande kräver omräkning men för att någon förändring görs inom Kalkylbladskomponenten ett varningsmeddelande utfärdas om ändringarna påverkar rader som finns i FRWORKSHTGRID och du ombeds av systemet om utdata ska revideras. När raden i kalkylblad raderas från kalkylbladet. När rader ändras för att referera till en annorlunda element. När en härledd radpost ändras för dess härledande källa. När arbetsbladet ändras när datumet ändras. När arbetsbladets processalternativ, såsom storleksuppsättning, TimeSpan, hastighetstyp ändras. Arbetsblad och övergångsnätet är två olika komponenter och du kan tilldela olika åtkomstsäkerheter till varje komponent. Affärsenhetens radenivåsäkerhet verkställs genom att använda en säkerhetsvy för snabbtabellen för affärsenheten för både arbetsbladets processalternativ och på sökningsrekordet För Transition Grid-komponenten när du skapar kassaflödesanalysen kan du inte få tillgång till data för affärsenheter som du inte har tillgång till. Notera Från början måste du ha säkerhet för alla affärsenheter som ska ingå i Skapa ditt kassaflödesanalys Men om din tillgång till vissa affärsenheter är begränsad efter det att kassaflödesbladet har skapats kan du fortfarande använda det befintliga arbetsbladet som skapades före begränsningen av den ursprungliga åtkomsten till något av företagen Enheter, för att producera och se resultat från de begränsade affärsenheterna på arbetsbladet och övergångsnätet. Kassaflödesprocessen FRCALCULATE validerar säkerhetsbaserade o n säkerhetsinställningen för affärsenheten, så om ett affärsenhetsträ används i processen, utfärdas ett felmeddelande och data för de affärsenheter som användaren inte har tillgång till behandlas inte. Proceduralternativ för arbetsflödet för kassaflöde Lagras av användar-ID och ett annat användar-ID kan inte se eller använda inställningen. Även ett användar-ID kan inte se kassaflödesbladets resultat som genereras av ett annat användar-ID. En användare kan emellertid använda kassaflödesarket som skapats av en annan användare för att generera kassaflödesarket Results. User ID och date-time stämpel lagras i FRWORKSHTGRID-tabellen när någon överstyrning eller manuella poster görs. Systemet beräknade ursprungliga belopp upprätthålls och modifieras inte genom åsidosättande eller manuella poster. CASH FLOW HEDGING. ger betydande fördelar Eftersom en företags värdering är nuvärdet av alla sina framtida kassaflöden, förbättrar resultatvolatiliteten ett företags värdering och tillgång till kapital. Omvänt gör Det är inte ovanligt att höra en verkställande direktör eller CFO skyller på valutavolatiliteten för kvartalsvisa resultatfel, och exempel - även bland de största företagen - kan lätt hittas Genom att implementera ett effektivt riskhanteringsprogram för kas - Arbetar med sitt säkringsprogram för balansräkning, kommer ett företag kraftigt att minska sannolikheten att någonsin ha en vinstfalla på grund av FX. Genomförandet av ett praktiskt och effektivt kassaflödesprogram har tre huvudelement. Manövrering av effekterna av växelkursvariationer under en längre tidsperiod. Managing volymvariation - det vill säga hur man säkrar en beräknad mängd netto lokala valutaintäkter Det är mycket enkelt att över eller under-hedge och FX-teamet behöver införliva bolagets prognosmodeller och - cykler, periodiseringar och tidpunkten för betydande skattebokningar. Integrering av kassaflödesprogrammet med balansräkningen Detta inkluderar att erkänna och adressera eventuella bokföringseffekter och uppnå ultimat åtta målet att konvertera valutakursen till den funktionella valutan i företaget. Valutahantering har visat strategier för att möta alla dessa utmaningar Vi presenterar här en högnivåvy av några av våra processer. För en mer detaljerad diskussion, se vår Artikel i statsskuldrisk på kassaflödesavkastning bästa praxis. Lagrad hedgingmon övning är ofta att initiera häckar för fyra kvartal av det kommande räkenskapsåret under det sista kvartalet av föregående räkenskapsår detta eld och glömma tillvägagångssätt, men enkelt att genomföra, har flera Nackdelar Spotfrekvensen vid starten kan vara ofördelaktig eller avvikande och tillvägagångssättet gör väldigt lite för att minska volatiliteten hos resultaten. CRM kan utforma och implementera ett hedgelagringsprogram för ditt företag som skapar en effektiv säkringshastighet som är lika med den genomsnittliga fläcken av flera tidigare perioder Detta minskar dramatiskt den effektiva räntan för varje period, vilket minskar volatiliteten. Medelvärdet kan vara över 6 till 12 månader - ju längre t Ju period desto mjukare blir resultatet se diagrammet till höger Dessutom säkerställer CRM att denna kassaflödessäkringstrategi integreras sömlöst med vår säkringsstrategi för balansräkningen. 2. CRM s-lagrad säkring reducerar dramatiskt volatiliteten Std Avvikelse och genomsnittlig kostnad.